Stopa zwrotu
Wynik inwestycji w określonym czasie, wyrażony w procentach. Uwzględnia zmianę jej wartości oraz otrzymane wypłaty, np. dywidendy. Może być dodatni albo ujemny.
Stopa zwrotu pokazuje wynik inwestycji w danym okresie, wyrażony w procentach. Jeśli z 10 000 zł po roku zrobiło się 10 600 zł, stopa zwrotu wyniosła 6%. Jeśli wartość spadła do 9 400 zł, wyniosła minus 6%. W tych przykładach nie dopłacasz ani nie wypłacasz pieniędzy i nie otrzymujesz osobnych wypłat z inwestycji.
Przy liczeniu wyniku uwzględnij także otrzymane wypłaty, np. dywidendy. Jeśli kupisz akcję za 100 zł, na koniec okresu jest ona warta 90 zł, a po drodze otrzymasz 5 zł dywidendy, stopa zwrotu wynosi minus 5%, choć sam kurs spadł o 10%. Pomijamy tu koszty i podatki oraz nie reinwestujemy dywidendy.
Oprocentowanie lokaty jest zwykle znane z góry. Wynik inwestycji rynkowej poznajemy dopiero po fakcie — może być inny w każdym roku i czasem ujemny. Dlatego stałe 6% używane w kalkulatorze jest założeniem do obliczeń, a nie obietnicą.
Porównując stopy zwrotu, sprawdź, czy dotyczą tego samego okresu, są wyrażone w tej samej walucie oraz czy uwzględniają opłaty i podatek. Sama nominalna stopa zwrotu nie mówi też, jak zmieniła się siła nabywcza pieniędzy — do tego służy realna stopa zwrotu.
